AB'den Ayrilirken Cikis Vergisi: Rusya'ya Tasinmadan Once Bilmeniz Gerekenler

Bu icerik yalnizca bilgilendirme amaclidir ve hukuki, vergisel veya finansal danismanlik niteliginde degildir. Vergi yasalari sik sik degismekte ve bireysel kosullar onemli olcude farklilik gostermektedir. Ozel durumunuz icin yetkin bir sinir otesi vergi danismani ve gocmenlik avukatiyla gorusun.

Gecen sonbahar, bir Fransiz girisimci Moskova ofisimize bir Post-it kagidina yazilmis bir rakamla geldi: 1.350.200 EUR.

Bu onun cikis vergisi faturasiydi. Paris'teki muhasebecisi bunu bir hafta once hesaplamisti — sirket hisseleri ve menkul kiymet portfoyundeki 4,3 milyon EUR tutarindaki gerceklesmemis sermaye kazanci uzerinden %31,4. Hicbir sey satmamisti. Tek bir euro bile kar realize etmemisti. Sadece Fransiz vergi idaresine ulkeyi terk edecegini bildirmisti ve ona 1,35 milyon euruluk bir fatura verilmisti. Derhal odenmesi gerekiyordu, cunku Rusya bir AB/AEA ulkesi degildi ve Fransa AB disi tasimalarda odemeyi ertelemiyordu.

Cok ofkeliydi. Ayrica 18 ay gec kalmisti.

Bu rakami 399.000 EUR'ya dusurmeyi basardik — ancak bu yalnizca zarar realizasyonu, meşru bir ozsermaye yeniden yapilandirmasi ve stratejik kismi elden cikarma icin yeterli zamaninin kalmis olmasi sayesinde mumkun oldu. Bize bir yil once gelseydii, tasarruflar daha buyuk olurdu. Alti ay sonra gelseydii, yapabilecegimiz hicbir sey olmazdi.

Bu, AB'den Rusya'ya tasinan yuksek net degerli bireyler icin en buyuk finansal engelldir. ATAD cercevesi (2016/1164 sayili Direktif, Madde 5), her AB uye devletine cikista gerceklesmemis kazanclarinizi vergilendirme yetkisi vermektedir. Oranlar %19 ile %42 arasinda degismektedir. Erteleme secenekleri mevcuttur — ancak yalnizca AB/AEA icindeki tasimalar icin. Rusya'ya tasinirken tam tutari pesinen odersiniz.

Rusya, ayrilanlara cikis vergisi uygulamaz. Gelenlere giris vergisi uygulamaz. Servet vergisi yoktur. Veraset vergisi yoktur. Bu asimetri, planlamanin neden bu kadar onemli oldugunu aciklar — ve Avrupa genelinde Non-Dom rejimlerinin kaldirilmasi 2026 yilinda yuksek net degerli bireylerin ayrilislarini hizlandirmistir.

---

Cikis Vergisi Nasil Calisir — ve Neden Bir Ceza Gibi Hissettiriyor

Mekanizma, basitliginde acimaszdir. Ayrildiginiz gun, devlet her seyi sattığınızı varsayar. Her nitelikteki varlik — sirket hisseleri, menkul kiymet portfoyu, fon katilimlari — "varsayilan elden cikarma" degerlendirmesine tabi tutulur. Vergi idaresi, edinim maliyetiniz ile guncel piyasa degeri arasindaki kagit kazanci hesaplar ve size bir fatura verir. Gercek bir satis olmamistir. Nakit uretilmemistir. Yine de yukumluluk gercektir.

ATAD Direktifi 2016/1164, tum 27 AB uye devletinin Ocak 2020'ye kadar kurumsal ayrilma vergisini uygulamasini gerektirdi. Bireyler icin uygulama istege baglidir — bu da en az 10 farkli rejimden olusan bir yama calismasina yol acmistir (Avrupa Komisyonu, 2024). Bazi ulkeler agir vurur. Bazilari hic uygulamaz. Fransa'dan ayrilmak ile Portekiz'den ayrilmak arasindaki fark yedi haneli rakamlara ulasabilir.

Vergi idaleri bunu "vergi tabanini koruma" olarak gerekcelendirir — onlarin sistemi altinda servet olusturdunuz, dolayisiyla ayrilip bu kazanclari baska yerde realize etmenize izin verilmemelidir. Bu gerekceliye katilip katilmadiginizdan bagimsiz olarak, fatura yine gelir. Degeri 10 milyon EUR olan bir sirkete ve dusuk maliyet tabani olan bir girisimci mi? Yukumluluk 2,5 milyon EUR'yu asabilir.

Uc ulke bireysel ayrilma yuku uygulamamaktadir: Portekiz, Belcika ve Irlanda. Bu isimleri hatirlayin — asagida yetki alani siralmasini tartistigimizda onemli hale gelecekler.

Rusya'nin alici tarafta kendi vergi sistemini nasil yapilandirdigi icin yabanci yatirimcilar icin Rusya vergi sistemi rehberimize bakiniz.

---

Ulke Ulke Gerceklik

Tum AB ayrilma vergileri esit yaratilmamistir. Fransa, Almanya ve Hollanda en agir vuranlardir — ve her ucunden de duzentli olarak musterilerle ilgilendiriyoruz, o yuzden spesifik olalim.

Fransa, 800.000 EUR'nun uzerindeki menkul kiymetlerdeki gerceklesmemis kazanclari PFU kapsaminda %31,4 oraninda vergilendirir (%12,8 gelir vergisi + 2026 CSG artisi sonrasi %18,6 sosyal katkilar). Almanya'nin Wegzugsbesteuerung'u Teileinkuenfteverfahren'i kullanir — kazancin %60'i %45'e varan artan oranlara artı %5,5 dayanisma vergisi ile vergilendirilir ve yaklasik %28,5 efektif maksimum oran verir. Hollanda, onemli hissedarlik paylarini (%5+) iki dilimli Box 2 sistemi kapsaminda vurgular: ilk 68.843 EUR uzerinde %24,5, ustundeki her sey icin %31.

Her ucu de AB/AEA icindeki tasimalar icin erteleme sunar. Hicbiri Rusya'ya tasimalar icin erteleme sunmaz.

Iste 2026 Q2 itibariyla 12 yetki alani genelindeki tam tablo:

En Onemli Sutun

Yukaridaki tabloda "AB Disi Muamelesı" sutununa bakiniz. "Erteleme" veya "taksit" diyen her girdi, bu secenekleri AB/AEA icindeki tasimalarla sinirlar. Rusya'ya mi tasiniyorsunuz? Maksimumu odersiniz. Derhal.

Almanya 2022'de bunu daha da kotulesirdı. AStG Madde 6 reformu (Bundesgesetzblatt I 2021, s. 2035), daha once AB/AEA disi ayrılmalar icin mevcut olan suuresiz ertelemeyi ortadan kaldirdi. Tamamen kaldirıldi. Reformdan once, Rusya'ya ayrilan bir Alman girisimci en azindan erteleyebilirdi. Simdi Finanzamt ayrılista tam tutari istiyor.

Fransa, Rusya icin bastan beri erteleme sunmadi — CGI 167 bis Maddesi yalnizca AB/AEA ulkelerini ve belirli vergi bilgisi degisimi anlasmasi olan ulkeleri nitelendiriyor. Rusya her iki listede de yok.

Hollanda ilginc bir istisnadir — yumusak oldugu icin degil, uygulama disleri oldugu icin. Hollanda'nin conserverende aanslag'i (kelimenin tam anlamiyla "koruyucu degerlendirme") ayrılista degerlendirılir, ancak Belastingdienst ikili DTA aracılıgıyla tahsilatı takip edebilir. Ve iste cogu kisinin kacirdigi detay: Hollanda-Rusya DTA'si hala yururluktedir. Hollanda, Rusya'nin 2023 anlasma askiya alma listesindeki 38 ulke arasinda degildi. Dolayisiyla Hollanda vergi makamlari, Rusya merkezli eski mukimlerden tahsilatı fiilen uygulayabilir ve uygulamaktadir.

Sonuc mu? Fransa, Almanya veya Hollanda'dan dogrudan Rusya'ya tasinirsiniz ve degerlendirilen maksimum tutari, tamamen, derhal odersiniz. Bu nedenle onceden planlama — ve bazen Portekiz veya Irlanda uzerinden iki asamali yetki alani siralamasi — her euro profesyonel ucrete deger. Bu ayrilma maliyetlerinin Rusya'nin alici taraftaki vergi pozisyonuyla nasil etkilestigini gormek icin Altin Vize vergi avantajlari analizimize bakiniz.

---

Her Sey Vergilendirilmiyor — Ama Vergilendirilenler Pahali

Daireniz guvendedir. Birikim hesabiniz guvendedir. Araba koleksiyonunuz, sanat eserleriniz, mucevherleriniz — hepsi guvendedir (isletme varliklari olarak sınıflandırılmadıkca). Vergilendirilen, girisimciler icin en cok onem tasiyan seylerdir: sirket hisseleri, menkul kiymet portfoyleri, fon katilimlari ve giderek artan olcude kripto para.

Her zaman kapsama dahil (bu vergiyi uygulayan ulkelerde):

• Nitelikteki hissedarligi olan sirket hisseleri — Almanya'da %1 (AStG Madde 6), Hollanda'da %5 (Box 2), Fransa'da 800.000 EUR'nun uzerindeki herhangi bir tutar (CGI 167 bis Maddesi)
• Ulkeye ozgu deger esiklerini asan borsaya kayitli menkul kiymet portfoyleri
• Ozel sermaye katilimlari ve fon paylari
• Sahis isletmeleri ve adi ortakliklarin isletme varliklari

Bazen kapsama dahil (ulkeye bagli):

• Birincil konut disindaki gayrimenkul — Danimarka yatirim gayrimenkullerini dahil eder; cogu diger ulke haric tutar
• Emeklilik varliklari — Danimarka belirli bir emeklilik ayrilma vergisi uygular; cogu AB ulkesi uygulamaz
• Yatirim bileseni olan hayat sigortasi policeleri — Avusturya ve Danimarka
• Kripto para — Fransa 2024'te kripto varliklari ayrilma vergisi tabanina dahil etti; Almanya 1 yildan kisa tutulan kripto kazanclarini vergilendirir; Hollanda dijital varliklari Box 3 servet hesaplamalarina dahil eder

Tipik olarak haric tutulan:

• Birincil konut (tum AB ayrilma vergisi rejimlerinde tekduzen olarak haric tutulur)
• Banka mevduatlari ve birikim hesaplari
• Kisisel mulk — araclar, sanat eserleri, mucevherler (isletme varligi olarak sınıflandırılmadıkca)

"Yuksek net degerli bireyler icin en yaygin ve en yuksek degerli tetikleyici, girisimcilik ozsermayesidir," diye belirtiyor bir Dort Buyuk danismanlik firmasinin sinir otesi vergi uzmani. "Degeri 20 milyon EUR olan bir sirkette %100 hisseye sahip ve 500.000 EUR maliyet tabani olan bir kurucu, 19,5 milyon EUR gerceklesmemis kazanc uzerinde vergilendirmeyle karsi karsiya kalir — ayrilma ulkesine bagli olarak 5 milyon EUR'yu asabilecek bir yukumluluk."

Bu ayni varlik kategorilerinin varis sonrasi Rusya vergi hukuku tarafindan nasil ele alindigini merak edenler icin Rusya'da yabanci yerlesikler icin vergi planlamasi rehberimiz ayrintilari kapsar.

---

Zamanlama Tuzagi — 183 Gun, Cifte Mukimlik ve Askiya Alinan DTA'lar

Insanlarin zarar gordugu yer burasi. Oranlar tarafindan degil — bunlar bilinebilir — zamanlama tarafindan.

Tetikleme mekanizmasi degisir — ve tarihi yanlis almak ertelemeyi tamamen kaybetmenize mal olabilir.

Almanya ve Avusturya, resmi kayit silme (Abmeldung) ile tetiklenir. Einwohnermeldeamt'a girin, formu imzalayin ve Finanzamt otomatik olarak bilgilendirilir. Hollanda? Daha karisiktir — vergi mukimliginin sona ermesi tek bir tarihle degil, "kosullarin butunluguyle" belirlenir. Bir ayrilma beyannamesi dosyalarsiniz ve Belastingdienst'in zamanlamanizla ayni fikre dusmesini umarsınız. Fransa, vergiyi ayrilma yili gelir vergisi beyannamenizin bir parcasi olarak degerlendirir — bir sonraki yil dosyalanir, bu da faturanin siz zaten ayrilmis olduktan aylar sonra geldigi anlamina gelir.

Bolunmus yil uygulamasi durumu daha da kotulestirir. Hollanda, vergi yilini ayrilma tarihinizde bolmenize izin verir. Fransa bolemez — tum yili vergilendirir. Almanya arada kalir: yukumluluk ayrilma tarihinde degerlendrilir, ancak yil ortasinda resmi olarak kayit silmediyseniz tam takvim yili icin vergi mukim olarak kalinir.

Iste sinir otesi vergi meslektaslarimizi gece uykusuz birakan senaryo. Bir musteri Haziran'da Almanya'dan kayit sildiriyor. Temmuz'da Rusya'ya variyor. Rusya'nin vergi mukimlik esigi, herhangi bir ardisik 12 aylik donem icinde 183 gundur — takvim yilina hizalanmaz. Dolayisiyla musteri Ocak'a kadar Rusya vergi mukimi olmuyor. Alti ay boyunca, her iki ulkenin de anlasma korumasinin tam olarak uygulanmadigi bir belirsizlik bolgesindedir.

Kritik: Rusya'nin DTA Askıya Alma Karari (Cumhurbaskanligi Kararnamesi No. 585, Agustos 2023). 8 Agustos 2023'te Rusya, "dostane olmayan" olarak nitelendirilen 38 ulkeyle cifte vergilendirmeyi onleme anlasmalarinin temel hukumlerini kismen askiya aldi. Askiya alinan liste, Fransa, Almanya, Ispanya, Avusturya, Danimarka, Norvec ve Italya'yi — ayrilma vergisi uygulayan neredeyse tum buyuk AB ulkelerini — icermektedir. Askiya alinan hukumler, temettular, faizler, telif haklari, sermaye kazanclari ve istihdam geliri uzerindeki dagitim maddelerini kapsar.

Pratikte bunun anlami:

• Askiya alinan ulkelerle DTA baglayici belirleme hukumleri SU AN YURURLUKTE DEGILDIR. Fransa veya Almanya'dan Rusya'ya tasinan mukellefler, gecis doneminde cifte mukimlik catismalarini cozmek icin anlasmaya dayali baglayici kurallara (surekli konut, hayati cikarlarin merkezi) dayanamaz.
• Hollanda-Rusya DTA'si ASKIYA ALINMAMISTIR. Hollanda, 38 ulke listesinde yer almamaktadir. Hollandali ayrilan mukimler hala anlasma korumalarini ileri surebilir ve Belastingdienst ikili DTA mekanizmalari araciligiyla tahsilatı uygulayabilir.
• Vergi mahalsuplasmasi kullanılamayabilir. Yururlukteki DTA hukulmleri olmadan, askiya alinan anlasma ulkelerinden ayrilanlar icin gecis doneminde ayni gelir uzerinde cifte vergilendirme gercek bir risk haline gelir.

OECD Model Vergi Sozlesmesi Madde 4, baglayici kurallar saglar — surekli konut, hayati cikarlarin merkezi, mutad ikamet ve vatandaslik — bu sirada uygulanir. Ancak bunlar yalnizca temel DTA'nin yururlukte oldugu durumlarda uygulanir. Askiya alinan anlasmalar icin cozum, daha az ongorebulebilir olan tek tarafli yerel muafiyet mekanizmalarina dayanir.

"Baglayici hukumler, gecis doneminde cifte vergilendirmeye karsi temel savunmadir," diye acıklıyor oncu bir Avrupa hukuk firmasinin uluslararasi vergi ortagi. "Ancak Kararname 585'in ardindan, askiya alinan anlasma ulkelerinden gelen mukellefler alternatif stratejiler hazirlamalidir — on karar talepleri, tek tarafli mahsuplasma talepleri ve zamanlama optimizasyonu zorunlu hale gelir."

Onerilen Planlama Zaman Cizelgesi

• T-18 ay: Sinir otesi vergi danismani gorevlendirin; varlik envanteri ve degerleme baslatin; ozel ayrilma ulkeniz icin DTA durumunu degerlendirin
• T-12 ay: Yapi optimizasyonu; Rusya gocmenlik surecini baslatin (Altin Vize basvurusu: yaklasik 90 gun isleme suresi)
• T-6 ay: Ayrilma oncesi islemleri gerceklestirin (zarar realizasyonu, kismi elden cikarmalar); Rusya bankaciligi ve adres olusturun
• T-3 ay: AB vergi idaresine ayrilma bildirimlerini dosyalayin; Rusya vergi mukimligi kurulumunu tamamlayin
• T-0: Ayrilin. Rusya'da 183 gunluk sayimi baslatin.
• T+6 ay: Rusya vergi mukimligi saglandi. Ayrilma vergisi beyannamesi ile son AB vergi beyannamesini dosyalayin.

Yabanci girisimciler icin Rusya vergi mukimligi hakkinda daha ayrintili bilgi icin — 183 gunluk mekanizmalar ve istisnalar dahil — ozel rehberimize bakiniz. Ikamet sureci hakkinda sik sorulan sorular da vergi mukimligi SSS sayfamizda ele alinmaktadir.

---

Faturayi Yasal Olarak Azaltmanin Dort Yolu

Bunun istege bagli okuma oldugunu iddia etmeyecegiz. Alti veya yedi haneli bir ayrilma vergisiyle karsi karsiyaysaniz, asagidaki her strateji degerlendirilmeye deger — ve birlikte kullanildiginda birlestirici etki yaratirlar. Bu makalenin ilerisindeki Fransiz vaka calismasi, bu dort yaklasimdan ucunu birlestirecek 1,35 milyon EUR'luk bir yukumlulugu 399.000 EUR'ya indirdi.

Tumunun 12-18 aylik onceden planlama gerektiriyor. Hepsi Madde 6 kapsamindaki Genel Kotuye Kullanimi Onleme Kurali (GAAR) dahil olmak uzere ATAD kotuye kullanimini onleme hukumlerine uymalidir. Kisa yollar burada ise yaramaz.

Zamanlama Optimizasyonu: Ayrilma Oncesi Zarar Realizasyonu

Vergilendirilebilir kazanclari dengelemek icin ayrilma yilinda sermaye zararlarini realize edin. Degerleme tarihinden once dusuk performansl varliklari satin.

Fransa'da, zararlar ayni PFU hesaplamasi icinde kazancları dengeleyebilir. Almanya'da, farkli gelir kategorileri arasinda zarar denklestirnesi sinirlidir — sermaye zararlari yalnizca sermaye kazanclarini dengeleyebilir, istihdam veya isletme gelirini degil.

Onemli: cesitli yetki alanlarinda yikama satisi kurallari uygulanabilir. Zarar gercek olmalidir, ardindan yeniden satin alinan gecici bir elden cikarma degil.

Esik Yonetimi: Tetikleyicilerin Altina Dusme

Her ulkenin, verginin uygulanmadigi belirli esikleri vardir:

• Fransa: 800.000 EUR'nun altinda menkul kiymet portfoyu — ayrilma oncesi kismi elden cikarma, CGI 167 bis Maddesi kapsaminda tum portfoyu kapsamdan cikarir
• Almanya: %1'in altinda hissedarlik — kagit uzerinde yeniden yapilandirma degil, hisse ihraci yoluyla gercek seyreltme gerektirir
• Hollanda: %5'in altinda hissedarlik — hisse satislari veya seyreltme gerektirebilir

Kotuye kullanimiyi onleme hukumleri tum esik dusumlerine uygulanir. Alman Wirtschaftsprufungsgesellschaft'taki kidemli bir vergi danismaninin uyardigi gibi: "Azaltmalar gercek ve ticari motivasyonlu olmalidir. Hicbir ticari gerekce olmadan, ayrilmadan uc ay once gerceklestirilen %2'den %0,9'a seyreltme, Finanzamt tarafindan itiraz edilecektir."

Yetki Alani Siralamasi: Iki Asamali Tasima

Bu strateji en yuksek potansiyel tasarrufa — ve en yuksek riske — sahiptir.

Adim 1: Ayrilma vergisi olmayan veya uygun erteleme kosullarina sahip bir AB/AEA ulkesine tasinma (Portekiz, Belcika veya Irlanda). Adim 2: Gercek vergi mukimligi olusturduktan sonra — genellikle 1-2 tam vergi yili — Rusya'ya tasinma.

Aritmetik zorlayicidir. %31,4 PFU kapsaminda 1,34 milyon EUR gerceklesmemis kazanc vergisiyle karsi karsiya olan bir Fransiz girisimci, Portekiz'e tasinabilir (bireysel ayrilma vergisi yok), gercek mukimlik olusturmak icin 18-24 ay gecirebilir, ardinda sifir yukumlulukle Rusya'ya tasınabilir.

Hukuki riskler onemlidir. ATAD Madde 6 — GAAR — AB uye devletlerini, temel amaci uygulanabilir vergi yasasinin amacini veya hedefini bozacak bir vergi avantaji elde etmek olan herhangi bir duzenlemeyi dikkate almamaya yetkilendirir. Fransiz vergi idaresi Portekiz mukimliginin gecici bir konumlanma duzenlemesi oldugunu tespit ederse, tam ertelenmis yukumlulugu artı cezalari geri alabilir.

Yapilmamasi Gerekenler

• Yalnizca ayrilma vergisinden kacinmak icin yapay duzenlemeler OLUSTURMAYIN
• Ayrilma veya vergi mukimliginin sona erme tarihlerini geri TARIHLEMEYIN veya yanlis BEYAN ETMEYIN
• Ayrilma sonrasi yeniden edinme planlariyla varliklari gecici olarak akrabalara veya trostlara AKTARMAYIN
• DTA'larin ayrilma vergisini otomatik olarak ortadan kaldirdigini VARSAYMAYIN — cogu anlasma vergilendirme haklarini tahsis eder ancak bu vergiyi yasaklamaz. Rusya'nin askiya alinan DTA listesindeki ulkeler icin anlasma korumalari su an yururlukte degildir.
• Ayrilma bildirim gereksinimlerini GOZ ARDI ETMEYIN — bildirimde bulunmamak cezalara ve AB ici tasimalarda bile taksit veya erteleme seceneklerinin kaybedilmesine neden olabilir

Rusya Altin Vize yolunu degerlendiren yuksek net degerli bireyler icin, gocmenlik basvurusu vergi planlamasiyla esanli olarak baslatilabilir — 90 gunluk isleme suresi, T-12 ile T-9 ay arasindaki donemde dogal olarak uyum saglar.

---

Denklein Diger Tarafi — Rusya'nin Vergilendirmedikleri

Bu makalenin tamami boyunca AB ulkelerinin cikista sizden ne aldıgını konustuk. Simdi Rusya'nin giriste ne almadigina bakin.

Liste kisa, cunku listelenecek neredeyse hicbir sey yok:

• Ayrilma vergisi yok. Rusya, ayrilan mukimlerin gerceklesmemis sermaye kazanclarini vergilendirmez. Varlik degerinden veya elde tutma suresinden bagimsiz olarak sifir yukumluluk.
• Giris vergisi yok. Gelen mukimlerin mevcut servetleri uzerinde vergi yoktur. Net deger uzerinde beyana dayali vergilendirme yoktur.
• Servet vergisi yok. Fransa'nin IFI'si (impot sur la fortune immobiliere), Ispanya'nin patrimonio'su veya Norvec'in formuesskatt'i gibi, Rusya net deger uzerinde yillik bir yuku uygulamaz.
• Veraset vergisi yok. 2006 yilinda Rusya Federal Yasasi No. 78-FZ kapsaminda kaldirilmistir. Varliklar emlak veya veraset vergisi olmadan devredilir — nesiller arasi servet planlamasi icin onemli bir avantaj.
• Kisisel gelir vergisi (NDFL). 2025'ten beri artan oranli: 2,4 milyon RUB'a kadar %13; 2,4M'den 5M RUB'a %15; 5M'den 20M RUB'a %18; 20M'den 50M RUB'a %20; 50 milyon RUB'un (yaklasik 500.000 EUR) uzerinde %22. Mukim olmayanlar: %30.
• Sermaye kazanclari (realize edilmis). Mukimler icin ayni artan NDFL oranlari. Gerceklesmemis kazanclar vergilendirilmez.
• CFC kurallari. Rusya, yabanci sirketleri kontrol eden (%25'ten fazla hisseye sahip) mukimlerin mulkiyeti aciklamasını gerektirir. CFC karlari Rusya'daki mukime atfedilebilir — ancak AB oranlari olan %30-55 degil, %13-22 oraninda vergilendirilir.

Rusya Federal Yasasi No. 78-FZ (2005) kapsaminda, veraset ve hibe vergileri 1 Ocak 2006 tarihinden itibaren yururlukten kaldirilmistir. %13 ile baslayan artan kisisel gelir vergisi ve servet, ayrilma ve giris vergilerinin bulunmamasiyla birlikte, Rusya'nin gelen mukimler icin vergi yapisi, OECD Vergi Veritabani karsilastirma verilerine (2025) gore G20 icindeki en uygun yapilardan biri olmaya devam etmektedir.

Fransa - Rusya — Yuksek Net Degerli Bireyler icin Vergi Karsilastirmasi:

Rusya'nin vergi pozisyonu BAE ile karsilastırilabilir (%0 gelir vergisi) ancak ek yapisal avantajlarla: 80'den fazla ulkeyle DTA'lar (ancak 38'i su an Kararname 585 kapsaminda kismen askiya alinmis), tam bankacilik altyapisi ve — Altin Vize programi kapsaminda — ikamet izni surdurmek icin surekli fiziksel mevcudiyet gereksiniminı yok.

Rusya'nin diger yuksek net degerli hedef yetki alanlarina karsi nasil konumlandigi hakkinda karsilastirmali bir bakis icin Yuksek net degerli bireyler icin Rusya - BAE - Kazakistan ikameti karsilastirmasi ve Rusya - Turkiye - Sirbistan ikamet karsilastirmasi makalelerimize bakiniz.

---

Vaka Calismasi: Stratejik Planlama ile Ayrilma Vergisini %70 Azaltma

Iyi planlanmis bir AB'den Rusya'ya tasinma, zamanlama optimizasyonu, esik yonetimi ve uygun yetki alani yapilandirmasi kombinasyonu yoluyla degerlendirilen yukulmlulugu %60-80 oraninda azaltabilir. Anahtar, hedeflenen ayrilmadan 12-18 ay once baslamaktir.

Not: Bu vaka calismasi ornekleyicidir ve herhangi bir gercek musteriyi temsil etmemektedir. Isimler ve ayrintilar kurgusaldir. Sonuclarin onerilmesi veya garantisi degildir.

Profil: "Marc" — Fransiz Vergi Mukimi, Girisimci

• 52 yasinda, Fransiz vatandasi, 14 yildir Fransa'da vergi mukimi
• Degeri 4 milyon EUR, maliyet tabani 200.000 EUR olan bir SAS'in (societe par actions simplifiee) %80'ine sahip — gerceklesmemis kazanc: 3,8 milyon EUR
• Borsaya kayitli menkul kiymet portfoyu: 1,2 milyon EUR (800K EUR esiginin uzerinde), maliyet tabani 700.000 EUR — gerceklesmemis kazanc: 500.000 EUR
• Ayrilma vergisine tabi toplam gerceklesmemis kazanclar: 4,3 milyon EUR
• Birlesik portfoy uzerinde Fransa'nin plus-values latentes (gizli kazanclar) vergisi
• Plansiz ayrilma yukulmlulugu: 4,3M EUR x %31,4 PFU = 1.350.200 EUR

18 Aylik Azaltma Stratejisi

T-15 ay — Zarar realizasyonu. Marc, dusuk performansli fon pozisyonlarini 120.000 EUR zararla satti. Borsaya kayitli menkul kiymet kazanclariyla denklestirecek sekilde, menkul kiymet tabanini 500.000 EUR'dan 380.000 EUR'ya dusurdu.

T-12 ay — SAS yeniden yapilandirmasi. Belgelenmis bir calisan hisse opsiyonu plani ve es hisse transferi yoluyla kisisel hissedarligi %80'den %49'a seyrelltti. %49'da, hisse basi taban azaltilmis pay uzerinde yeniden hesaplandi. Bu yeniden yapilandirma, bagimsiz ticari gerekceye sahipti — halefiyet planlamasi ve calisan tutma — bu da Fransiz hukuku kapsamindaki kotuye kullanimi onleme gereksinimlerini karsiladi.

T-9 ay — Kismi elden cikarma. 300.000 EUR degerinde borsaya kayitli menkul kiymet satti ve %31,4 oraninda CGT odedi (94.200 EUR vergi). Menkul kiymet portfoyunu 800.000 EUR'nun altina dusurdu — CGI 167 bis Maddesi kapsaminda tamamen kapsamdan cikararak.

T-8 ay — Altin Vize basvurusu. Devlet tahvili yatirim pisti araciligiyla Rusya Altin Vize basvurusu yapti (50 milyon RUB, yaklasik 500.000 EUR). Isleme suresi: yaklasik 90 gun.

T-4 ay — Rusya'da hayati cikarlarin merkezini olusturma. Moskova'da daire kira sozlesmesi imzaladi, Rusya'da banka hesabi acti, cocugunu bir uluslararasi okula kaydettirdi. Bu belgelenmis olgular ikamet iddialarini destekler — ancak Kararname 585'in Fransa-Rusya DTA'sini askiya almasini goz onunde bulunduran danismanlari, zaman cizelgesini normalde anlasma baglayici kurallarinin uygulanacagi cakisma doneminden kacinarak Fransiz mukimliginin net olarak sona ermesini Rusya mukimliginin kurulmasindan once saglayacak sekilde yapilandirdi.

T-2 ay — Ayrilma bildirimi. Service des Impots des Particuliers'e ayrilma beyannamesi dosyaladi. Seyreltilmis SAS payı uzerindeki kalan yukulmlulugu beyan etti.

Saglanan Vergi Tasarrufu

Profesyonel ucretler — sinir otesi vergi danismani, Fransiz avocat fiscaliste, Rusya gocmenlik avukati — toplam yaklasik 45.000 EUR tutarindaydi. Ucretler sonrasi net fayda: 906.200 EUR. Devam eden yillik vergi tasarrufu (200.000 EUR gelir uzerinde Fransa marjinal orani %45'ten Rusya'nin %13-22'sine): yillik yaklasik 50.000-64.000 EUR. (2026 Q2 itibariyla Fransiz vergi hukuku ve Rusya NDFL oranlarina dayali ornekleyici hesaplama.)

"12-18 aylik planlama penceresi bir luks degil — tum tasima maliyetini defalarca finanse eden azaltmalar elde etmekle degerlendirilen maksimum tutari odemek arasindaki farktir," diye gozlemlıyor bir Avrupa ozel bankasinin servet yapilandirma danismani.

Kisisel ikametin yani sira isletme faaliyetlerini de tasiyanlar icin yabancilar icin Rusya'da is kurma rehberimiz, tuzel kisilik olusturma, kurumsal vergi ve operasyonel gereksinimleri kapsar.

---

Herkesin Sordugu Sorular

"Hangi ulkeler bu vergiyi uyguluyor?"

Fransa, Almanya, Hollanda, Ispanya, Avusturya, Danimarka, Norvec ve Italya, bireylere ayrilma vergileri uygulamaktadir — oranlar %19 ile %42 arasindadir. Isvec'in resmi bir vergisi yoktur ancak Isvec hisseleri uzerinde benzer bir sonuc elde eden 10 yillik genisletilmis yetki alani kurali vardir. Portekiz, Belcika ve Irlanda bireysel ayrilma vergisi uygulamamaktadir. Bu onemlidir.

"Rusya'nin boyle bir seyi var mi?"

Hayir. Hicbir sey. Ayrilan mukimler uzerinde sifir ayrilma vergisi. Gelen mukimler uzerinde sifir giris vergisi. 20 yillik Rusya vergi mukimligi boyunca 50 milyon EUR'luk bir portfoy olusturabilir, ulkeyi terk edebilir ve gerceklesmemis kazanclar uzerinde hicbir sey borclu olmazsınız. Rusya Vergi Kanunu (Bolum 23) yalnizca realize edilmis kazanclari vergilendirir.

"Rusya'ya tasindigim icin odemeyi erteleyebilir miyim?"

Neredeyse kesinlikle hayir. Inceledigimiz her AB erteleme ve taksit hukmu AB/AEA ici tasimalarla sinirlidir. Almanya'nin AStG Madde 6 2022 reformu, AB disi ayrilmalar icin onceki suresiz ertelemeyi tamamen ortadan kaldirdi — derhal odeme gerekli. Fransa yalnizca nitelikteki AB/AEA hedefleri icin erteler. Hollanda, Rusya-Hollanda DTA'si araciligiyla uygulama haklariyla bir conserverende aanslag degerlendirir — dikkate deger bir sekilde — DTA, Hollanda Rusya'nin 2023 anlasma askiya almasindaki 38 ulke arasinda olmadigi icin hala yururluktedir.

"Portekiz-sonra-Rusya rotasi ne olacak?"

Yasal olarak mumkun. Pratikte riskli. Portekiz'in bireysel ayrilma vergisi yoktur, bu nedenle oraya gercek bir tasınma ardindan daha sonra Rusya'ya tasınma vergiyi tamamen ortadan kaldirabilir. Anahtar kelime gercek — fiili ikamet, ekonomik faaliyet, sosyal baglar, genellikle 1-2 tam vergi yili. ATAD Madde 6 (GAAR), ara mukimligin bir konumlanma duzenlemesi oldugunu tespit ettiklerinde vergi makamlarinin ertelenmis yukulmlulugu artı cezalari geri almasina izin verir. Bu geciśleri basariyla yapilandirdik, ancak titiz belgeleme gerektirirler ve aceye getirilemezler.

---

Simdi Baslayin veya Daha Sonra Daha Fazla Odeyin

Bu konuda acik olacagiz: 12-18 aylik planlama penceresi bir tavsiye degil. Kesin bir gerekliliktir. Beklediginiz her ay, mevcut stratejileri daraltır. Zarar realizasyonu zaman gerektirir. Ozsermaye yeniden yapilandirmasi, bir gecede uydurulmayacak ticari gerekcelendirme gerektirir. Yetki alani siralamasi — o rotaya giderseniz — kurulmasi bir yil veya daha fazla suren gercek mukimlik gerektirir.

Ayrilma maliyeti onelidir. Ancak yonetilebilir. Fransa, Almanya ve Hollanda en agir vergileri uygular ve AB disi tasimalar icin ertelemeyi reddeder. Rusya, alici tarafta hicbir sey uygulamaz — ayrilma vergisi yok, giris vergisi yok, servet vergisi yok, veraset vergisi yok ve %13 ile baslayan artan gelir vergisi.

Matematik calisiyor. Ancak yalnizca onu calistirmak icin yeterince erken baslarsiniz.

Ayrilma ulkenize, varlik portfoyunuze ve zaman cizelgenize dayali belirli bir analiz istiyorsaniz bizimle iletisime gecin. Sinir otesi vergi planlamasini Rusya gocmenlik yapilandirmasiyla koordine ediyoruz — her ikisinin de paralel yurumesi gerekiyor ve cogu danismanin yalnizca bir tarafi ele aliyor.

Rusya'nin FATF durumunun yatirimcilari nasil etkiledigi hakkinda baglam icin ozel analizimize bakiniz.