Guía del sistema tributario ruso para inversores extranjeros

Última actualización: mayo de 2026

Por Dmitry Zapolskiy, Socio Director | Abogado Licenciado | Acreditación en Asesoría Fiscal

El mes pasado un inversor de Riad — exitoso en logística, de unos cuarenta y tantos años, ya residente fiscal en los EAU — nos hizo una pregunta que detuvo la conversación en seco. "Si Rusia no tiene impuesto de sucesiones, ni impuesto sobre el patrimonio, y el impuesto sobre la renta comienza en el 13%, ¿por qué todo el mundo me dice que es complicado?"

Porque confunden las tasas titulares con la realidad operativa.

Su contable había consultado el Código Tributario y había visto el 13%. Lo que el contable no había visto es que el 13% solo se aplica si usted es residente fiscal — lo que significa 183 días en suelo ruso. ¿Se queda por debajo de ese umbral? Sus ingresos de fuente rusa se gravan al 30%. Un cambio de diecisiete puntos porcentuales basado en contar días del calendario. Eso no es "complicado". Es una trampa si usted no sabe que existe, y una oportunidad si lo sabe.

El código tributario de Rusia cambió fundamentalmente el 1 de enero de 2025. La Ley Federal N.º 176-FZ acabó con la tasa proporcional del 13% que había estado vigente desde 2001 — la tasa que solía hacer simple el argumento de venta de Rusia — y la reemplazó con una escala progresiva de cinco tramos que alcanza el 22%. Eso cambia la conversación. No de forma fatal — las tasas efectivas siguen siendo inferiores a las de Europa Occidental por un amplio margen — pero lo suficiente como para que "Rusia es barata" ya no sea la historia completa. "Rusia recompensa la estructuración" se acerca más a la verdad.

Este contenido tiene fines exclusivamente informativos y no constituye asesoramiento jurídico ni fiscal. Las leyes fiscales cambian con frecuencia. Consulte a un abogado fiscal cualificado para su situación específica.

Tres capas fiscales — y por qué la intermedia es donde está el dinero

El Código Tributario (NK RF) crea un sistema de tres niveles. La mayoría de los inversores extranjeros solo miran la capa superior — los impuestos federales — porque ahí es donde residen las tasas titulares: NDFL (renta de personas físicas), impuesto sobre beneficios empresariales, IVA, impuestos especiales. Estas tasas se fijan en Moscú y se aplican uniformemente en toda Rusia. El Servicio Federal de Impuestos (FNS) los administra centralmente. Sin variación regional, sin negociación.

La capa inferior — los impuestos locales — es modesta. Impuesto territorial e impuesto sobre bienes inmuebles de personas físicas, establecidos por las autoridades municipales. Moscú cobra más que Kazán. Ninguno de los dos importes alterará su planificación.

La capa intermedia es donde se pone interesante.

Los impuestos regionales incluyen el componente regional del impuesto sobre beneficios empresariales, el impuesto de transporte y el impuesto sobre el juego. La palabra clave es "componente". El impuesto sobre beneficios empresariales en Rusia se divide: una porción federal (8%, fija) y una porción regional (17%, variable). Las legislaturas regionales pueden reducir su parte dentro de los límites definidos federalmente — y algunas lo hacen agresivamente para atraer inversión. Las Zonas Económicas Especiales llevan esto más lejos, reduciendo las tasas efectivas del impuesto de sociedades al 2-7% para las entidades que califican.

Lo que esto significa en la práctica: dos negocios idénticos — mismos ingresos, mismo margen de beneficio — pueden enfrentar cargas del impuesto de sociedades radicalmente diferentes dependiendo de dónde se registren. Una empresa tecnológica en Skólkovo paga el 5%. La misma empresa registrada en el centro de Moscú paga el 25%. Eso no es un error de redondeo. Es la diferencia entre que Rusia sea competitiva con Singapur o competitiva con Alemania.

Impuesto sobre la renta de las personas físicas — La tasa proporcional ha muerto

Qué la reemplazó

Durante 24 años, el argumento de Rusia para los inversores extranjeros incluía una frase contundente: "13% de impuesto proporcional sobre la renta personal". Era simple. Era memorable. Y el 1 de enero de 2025, dejó de existir.

La Ley Federal N.º 176-FZ introdujo cinco tramos:

La mayoría de los tipos de ingresos caen bajo estos tramos — salario, beneficios empresariales, trabajo autónomo, rendimientos de inversión. Los dividendos reciben su propio tratamiento dependiendo de la fuente y el tratado aplicable, que cubrimos en la sección de tratados más adelante.

Qué ocurre si usted no es residente

Esta es la parte que sorprende a quienes solo leen la tasa titular.

Según el Artículo 224 del Código Tributario, cualquier persona que pase menos de 183 días en Rusia dentro de un período móvil de 12 meses se clasifica como no residente. La consecuencia es brutal: el 30% fijo sobre cada rublo de ingresos de fuente rusa. Sin tramos progresivos. Sin deducciones. Simplemente treinta por ciento.

Tuvimos un cliente — turco, propietario de una cadena de restaurantes de shawarma en Moscú — que no alcanzó los 183 días por once días en su primer año. Había volado a Ankara por una emergencia familiar en noviembre y no regresó hasta enero. Su contable había estado calculando al 13%. El FNS recalculó al 30%. La diferencia sobre 8 millones de rublos de ingresos del restaurante fue de 1,36 millones de rublos. Lo pagó. No hubo apelación posible.

Dos excepciones dignas de mención. Los dividendos de empresas rusas pagan el 15% para no residentes en lugar del 30% — aún más alto que la tasa para residentes, pero menos punitivo. Y los especialistas altamente cualificados con permisos de trabajo EALC pagan el 13% desde el primer día independientemente de cuánto tiempo lleven en el país. ¿Todos los demás? Treinta.

La brecha en cifras reales

Observe la fila de 10 millones de rublos. Un residente paga 1,6 millones — una tasa efectiva del 16%. Un no residente con el mismo ingreso paga 3 millones. Casi el doble. E incluso en lo más alto de la escala — 50 millones de rublos — la tasa efectiva del residente se sitúa en el 18,8%. Un inversor británico que ganara la misma cantidad en el Reino Unido pagaría el 45%. Un inversor francés, el 45% más cargas sociales que elevan la carga efectiva por encima del 50%. La tasa máxima de Rusia es menos de la mitad de lo que cobra Europa Occidental al mismo nivel de ingresos.

Dicho esto, la tasa marginal máxima de Singapur del 24% está en el mismo rango. Rusia no es excepcionalmente barata entre las grandes economías — está competitivamente posicionada. La diferencia es que Rusia ofrece residencia permanente por 61.000 dólares sin requisitos de presencia. Singapur no.

Si desea que su estructura de ingresos específica se modele contra estos tramos, nuestro equipo de planificación fiscal puede hacer los cálculos.

Impuesto sobre beneficios empresariales: estructura e incentivos

La tasa estándar del impuesto sobre beneficios empresariales en Rusia es del 25% a partir de 2025 (incrementada desde el 20%), dividida entre un componente federal (8%) y un componente regional (17%), según el Capítulo 25 del Código Tributario. El componente federal es fijo. El componente regional puede ser reducido por las legislaturas regionales — y aquí es donde surgen las oportunidades de planificación.

Incentivos para empresas de TI

Las empresas de TI acreditadas se benefician del incentivo fiscal empresarial más agresivo de Rusia: una tasa del 5% (reducida desde el 25% estándar) más tasas reducidas de cotizaciones sociales de aproximadamente el 7,6%. La cualificación requiere que al menos el 90% de los ingresos deriven de actividades de TI y que la empresa emplee un mínimo de 7 trabajadores. La tasa del 0% anteriormente disponible expiró el 31 de diciembre de 2024.

Zonas Económicas Especiales (ZEE)

Rusia opera aproximadamente 59 Zonas Económicas Especiales en cuatro categorías: innovación tecnológica, producción industrial, turismo-recreación y zonas portuarias. Dependiendo de la ZEE específica, los inversores pueden acceder a:

Las Regiones Administrativas Especiales (RAE) — establecidas en la Isla Russky (Vladivostok) y la Isla Oktyabrsky (Kaliningrado) — ofrecen beneficios adicionales para empresas holding internacionales que se redomicilian en Rusia, incluyendo tasas reducidas de retención en origen sobre dividendos e intereses, y reporte CFC simplificado.

Tributación de dividendos a nivel corporativo

Los dividendos recibidos por empresas rusas de sus filiales se gravan generalmente al 13%. Sin embargo, se aplica una tasa del 0% cuando la empresa matriz posee al menos el 50% del capital de la filial durante un período continuo de al menos 365 días — una disposición frecuentemente utilizada en estructuras holding. Los dividendos pagados a accionistas extranjeros están sujetos a retención en origen, cuya tasa depende del tratado de doble imposición aplicable.

Impuesto sobre el Valor Añadido (IVA)

Rusia aplica el IVA a tres tasas según el Capítulo 21 del Código Tributario:

Los inversores extranjeros que operan a través de entidades rusas deben registrarse para el IVA si sus ingresos superan el umbral de registro obligatorio. El IVA soportado en compras empresariales puede compensarse con el IVA repercutido, creando un sistema de pago neto. Para inversores que estructuran operaciones de exportación, la tasa del 0% de IVA en exportaciones combinada con devoluciones de IVA soportado puede generar ventajas significativas de flujo de caja — aunque el proceso de devolución requiere documentación meticulosa y típicamente toma 2-3 meses.

Los servicios prestados por empresas extranjeras a clientes rusos sin establecimiento permanente en Rusia también pueden generar obligaciones de IVA a través del mecanismo del "impuesto Google" (aplicable desde 2017 para servicios digitales), que requiere registro ante el FNS y presentación trimestral.

Impuesto sobre bienes inmuebles

El impuesto sobre bienes inmuebles para personas físicas se aplica sobre bienes inmuebles basándose en el valor catastral, con tasas fijadas por las autoridades municipales dentro de los límites federales:

Para bienes de propiedad corporativa, el impuesto se evalúa separadamente bajo el Capítulo 30 del Código Tributario, con una tasa máxima del 2,2% sobre el valor medio anual en balance o el valor catastral, dependiendo del tipo de activo.

Por estándares internacionales, las tasas del impuesto sobre bienes inmuebles en Rusia son bajas. La tasa residencial de Moscú del 0,1-0,3% en propiedades por debajo de 50 millones de rublos se compara favorablemente con Londres (las bandas del Council Tax pueden equivaler al 0,5-1,5% efectivo), Nueva York (aproximadamente 0,8-1,9%) y Dubái (sin impuesto anual sobre la propiedad, pero 4% de tasa de transferencia en la compra).

Sin impuesto de sucesiones, sin impuesto sobre el patrimonio

Dos características del sistema tributario ruso destacan para los inversores de alto patrimonio neto dedicados a la planificación patrimonial multigeneracional:

Sin impuesto de sucesiones ni de sucesiones. Rusia abolió el impuesto de sucesiones en 2006 bajo la Ley Federal N.º 78-FZ (1 de julio de 2005). Los activos — incluyendo bienes inmuebles, valores, depósitos bancarios e intereses empresariales — pasan a los herederos sin ninguna tributación por herencia ni sucesiones. Esto se aplica independientemente del estatus de residencia del heredero o del causante. El único coste es una tasa notarial modesta (0,3-0,6% del valor del activo, con un tope de 100.000-1.000.000 RUB dependiendo del grado de parentesco).

Sin impuesto sobre el patrimonio. Rusia no impone ninguna forma de impuesto anual sobre el patrimonio, impuesto sobre el valor neto, ni contribución de solidaridad sobre activos acumulados. Ha habido discusiones políticas periódicas sobre la introducción de dicho impuesto, pero a mediados de 2026, ninguna propuesta legislativa ha avanzado.

Esta combinación — cero impuesto de sucesiones más cero impuesto sobre el patrimonio — es rara entre las grandes economías. Francia impone un impuesto sobre el patrimonio (IFI) en bienes inmuebles por encima de 1,3 millones de euros. El Reino Unido aplica un impuesto de sucesiones del 40% por encima del tramo exento. El impuesto sobre sucesiones de EE. UU. alcanza el 40% en patrimonios que superan los 13,61 millones de dólares. La posición de Rusia en ambos frentes la hace estructuralmente atractiva para la preservación de capital multigeneracional, particularmente cuando se combina con la cobertura familiar de cinco generaciones del programa Golden Visa.

Normas CFC (Sociedades Extranjeras Controladas)

Los residentes fiscales rusos que controlan empresas extranjeras enfrentan obligaciones de reporte bajo el marco CFC establecido en el Capítulo 3.4 del Código Tributario (Artículos 25.13-25.15). Las normas se aplican a:

• Personas que poseen más del 25% de una entidad extranjera
• Personas que poseen más del 10% si la propiedad rusa agregada supera el 50%

Notificación y tributación

Las notificaciones CFC deben presentarse ante el Servicio Federal de Impuestos antes del 30 de abril del año siguiente al año calendario en que se mantuvo la participación de control. Los beneficios no distribuidos de la CFC que excedan los 10 millones de rublos pueden incluirse en la base imponible de la persona controladora en Rusia, gravados a las tasas aplicables del NDFL.

Exenciones

Las exenciones más relevantes en la práctica:

1. País con tratado + prueba de tasa efectiva: Los beneficios de la CFC no se incluyen en la base imponible rusa si la empresa extranjera está constituida en un país con un tratado activo con Rusia y su tasa efectiva supera el 75% de la tasa media ponderada rusa.
2. Prueba de ingresos activos: Menos del 20% de los ingresos brutos de la CFC son pasivos (dividendos, intereses, regalías, ingresos por alquiler).
3. Exención UEEA: Empresas registradas en estados miembros de la Unión Económica Euroasiática con disposiciones de tratado activas.

Cambios en el régimen de impuesto fijo de 2025

La opción anterior de tasa fija de 5 millones de rublos anuales para la tributación CFC fue discontinuada en 2025. Bajo las normas actuales, el monto de beneficio fijo se calcula por CFC: 27.990.000 RUB para una CFC, escalando hasta 120.899.900 RUB para cinco o más entidades controladas. Este régimen ahora sirve a una audiencia más reducida — principalmente aquellos con CFC altamente rentables donde el monto fijo es inferior a la inclusión real de beneficios.

Sanciones

• Notificación CFC omitida: 500.000 RUB por entidad (Artículo 129.6, Código Tributario)
• Omisión de incluir beneficio CFC en la base imponible: 20% del impuesto no pagado
• No notificación de cuenta bancaria extranjera: 4.000-5.000 RUB por cuenta (Ley Federal N.º 173-FZ)

Según Dmitry Zapolskiy, Socio Director de NovosCivis (Lawgic): "El cumplimiento CFC es el factor individual que con más frecuencia determina si la residencia fiscal rusa tiene sentido estratégico para inversores HNWI. Dos o tres entidades extranjeras con perfiles de ingresos activos y constitución en países con tratado representan un cumplimiento manejable. Siete entidades en cinco jurisdicciones con perfiles de ingresos mixtos requieren una inversión sustancial en asesoramiento — y la economía debe justificarlo."

La estructuración CFC requiere una planificación anticipada cuidadosa. Consulte sobre sus obligaciones con entidades extranjeras con nuestro equipo →

Tratados de doble imposición (TDI)

Rusia mantiene tratados de doble imposición con más de 80 países, según el registro de tratados del Ministerio de Finanzas. Esta red — una de las más extensas entre las grandes economías — proporciona mecanismos para eliminar la doble imposición a través de créditos fiscales, exenciones y tasas reducidas de retención en origen.

Tasas de retención en origen: estándar vs. TDI

Tratados activos clave para inversores

Los siguientes tratados permanecen plenamente operativos y son particularmente relevantes para el público inversor:

Suspensión de tratados

El Decreto Presidencial N.º 585 (agosto de 2023) suspendió ciertas disposiciones de los TDI con 38 jurisdicciones "hostiles" — incluyendo la mayoría de los estados miembros de la UE, el Reino Unido, EE. UU., Canadá, Australia, Japón y Suiza. La suspensión cubre artículos específicos sobre tasas reducidas de retención y créditos fiscales. Los artículos fundamentales sobre determinación de residencia e intercambio de información permanecen en vigor.

Para inversores cuyos principales fuentes de ingresos se encuentran en jurisdicciones de MENA, la CEI y Asia, la red funcional de tratados sigue siendo robusta. El TDI Rusia-EAU, que entra en vigor en enero de 2026, es particularmente significativo — estableciendo una tasa unificada de retención del 10% sobre dividendos, intereses y regalías para la creciente población de residentes duales Rusia-EAU.

Residencia fiscal: la regla de los 183 días y las implicaciones de la Golden Visa

La residencia fiscal rusa se determina por un criterio único: presencia física de al menos 183 días dentro de 12 meses consecutivos, según el Artículo 207(2) del Código Tributario. No se requiere solicitud. No hay umbral patrimonial. El estatus es automático.

Distinción fundamental: Golden Visa vs. residencia fiscal

Poseer un permiso de residencia — incluido a través del programa Golden Visa — no confiere automáticamente la residencia fiscal. La Golden Visa no exige presencia física en Rusia. Un inversor puede mantener la residencia permanente rusa indefinidamente sin convertirse jamás en residente fiscal ruso.

Esto crea una poderosa opcionalidad de planificación:

Para inversores que desean la seguridad jurídica de la residencia permanente rusa — acceso bancario, derechos de propiedad inmobiliaria, cobertura familiar — sin activar la tributación sobre ingresos mundiales, la característica de cero presencia de la Golden Visa es el mecanismo operativo.

Sin embargo, cualquier inversor que pase tiempo significativo en Rusia debe llevar un seguimiento cuidadoso de los días. El umbral de 183 días utiliza una ventana móvil de 12 meses que puede abarcar dos años calendario. Los días de llegada y salida cuentan como días completos de presencia. Las ausencias breves por tratamiento médico o educación (menores a seis meses consecutivos) no interrumpen el conteo, pero los viajes de negocios sí.

Para una evaluación estratégica de cómo la residencia fiscal interactúa con su estructura de inversión, programe una consulta confidencial.

Retenciones en origen sobre pagos transfronterizos

Los inversores extranjeros que reciben ingresos de fuentes rusas están sujetos a retención en origen en el momento del pago. El agente de retención — típicamente la entidad rusa que paga el ingreso — es responsable de deducir y remitir el impuesto al FNS.

Resumen de retenciones en origen

Para acceder a las tasas reducidas del TDI, el inversor extranjero debe proporcionar al agente de retención ruso un certificado de residencia fiscal de la autoridad tributaria de su jurisdicción de origen, apostillado y traducido al ruso, antes de la fecha de pago. La falta de documentación previa resulta en retención a las tasas nacionales, con un proceso de devolución que puede tomar 6-12 meses.

Zonas Económicas Especiales e incentivos a la inversión

Más allá del marco ZEE discutido en la tributación corporativa, varias estructuras de incentivos adicionales son relevantes para inversores extranjeros:

Zonas Económicas Especiales Avanzadas (ZEEA) en el Lejano Oriente

Las ZEEA en el Distrito Federal del Lejano Oriente de Rusia ofrecen:

• 0% de impuesto sobre beneficios empresariales (porción federal) los primeros 5 años, 12% a partir de entonces
• 0% de impuesto sobre bienes inmuebles y territorial los primeros 5 años
• Cotizaciones sociales reducidas (7,6%)
• Régimen de zona aduanera franca

Proyectos de inversión regional

Ciertas regiones ofrecen incentivos adicionales para proyectos de inversión que califiquen, incluyendo:

• Impuesto sobre beneficios empresariales reducido (el componente regional puede bajar al 0% hasta por 10 años)
• Crédito fiscal a la inversión (aplazamiento de pagos fiscales con intereses al 50-75% de la tasa clave del Banco Central)
• Apoyo en infraestructura y terreno subvencionado

El Centro de Innovación Skólkovo

Los participantes del ecosistema Skólkovo (proyectos de tecnología e innovación) pueden calificar para:

• 0% de impuesto sobre beneficios empresariales durante 10 años
• 0% de IVA
• 0% de impuesto sobre bienes inmuebles
• Cotizaciones sociales reducidas (14%)

Según Dmitry Zapolskiy: "La intersección del estatus de residencia personal, la estructura de la entidad corporativa, la elegibilidad para zonas especiales y la aplicación de tratados crea una matriz de resultados que difiere significativamente según el perfil del inversor. Un compromiso de registro empresarial y estructuración corporativa típicamente precede a la decisión de inversión — la elección de entidad determina el resultado fiscal."

Preguntas que nos hacen

"¿Tengo que presentar una declaración de impuestos rusa?"

Depende de dos cosas. ¿Es usted residente fiscal (183+ días)? Entonces sí — una declaración 3-NDFL antes del 30 de abril, pago antes del 15 de julio. ¿Es usted no residente cuyos únicos ingresos rusos son dividendos, intereses o regalías que ya han sido retenidos en origen? Entonces no — el agente de retención se encargó. La zona gris son los no residentes con ingresos de fuente rusa que no fueron totalmente retenidos. Eso requiere presentar declaración, y lo vemos omitido constantemente.

"¿Es Rusia un paraíso fiscal?"

Escuchamos esto en cada conferencia. La respuesta es no — y cualquiera que le diga lo contrario está confundido o vendiendo algo. Rusia tiene impuesto progresivo sobre la renta (13-22%), 25% de impuesto de sociedades, 20% de IVA y participa activamente en el intercambio de información CRS. Lo que Rusia ofrece son tasas competitivas por debajo de Europa Occidental, cero impuestos de sucesiones y sobre el patrimonio, más de 80 tratados y mecánicas de residencia sencillas. Es una jurisdicción de planificación. No una jurisdicción de secreto. La distinción importa, especialmente para HNWI que necesitan que su estructura resista el escrutinio de las autoridades fiscales de su país de origen.

"Tengo una Golden Visa — ¿eso me convierte en contribuyente ruso?"

No. Esto es lo más importante que debe entender. La Golden Visa otorga residencia permanente con cero requisitos de presencia física. La residencia fiscal es un estatus separado que se activa con 183+ días de presencia. Usted puede mantener la residencia permanente rusa — acceso bancario, derechos de propiedad, cobertura familiar — durante décadas sin convertirse jamás en residente fiscal ruso. Los dos estatus son independientes. Lo detallamos en nuestra guía de beneficios fiscales de la Golden Visa.

"¿Y los impuestos inmobiliarios?"

Ingresos por alquiler: 13-22% para residentes, 30% para no residentes. Impuesto anual sobre la propiedad: 0,1-2% del valor catastral dependiendo de la ubicación y tipo de propiedad. Ganancias de capital en ventas: gravadas como ingresos ordinarios, pero los residentes que han mantenido la propiedad durante 5+ años (3 años para una residencia única) no pagan nada. Sin impuesto de actos jurídicos documentados. Sin impuesto de transmisiones más allá de las tasas de registro estándar. Y — la parte que encanta a nuestros clientes del Golfo — cero impuesto de sucesiones en las transferencias de propiedad a herederos.

La conclusión

Volvamos a nuestro inversor de Riad. Después de dos horas y una pizarra llena de diagramas, comprendió algo que la mayoría de las firmas de asesoría nunca explican con claridad: el sistema tributario de Rusia no es barato ni caro. Es configurable. Las tasas titulares — 13-22% personal, 25% corporativo — se sitúan cómodamente por debajo de las bandas del 40-55% de Europa Occidental. Pero la tasa efectiva real depende de cuatro variables interactuando simultáneamente: estatus de residencia, elección de entidad, registro regional y aplicación de tratados.

Acierte las cuatro, y su carga efectiva puede situarse significativamente por debajo del titular. Falle en una — particularmente la clasificación de residencia — y estará pagando el 30% sobre ingresos que deberían haberse gravado al 13%.

Ese no es un sistema que se navega leyendo artículos de blog. Es un sistema que se navega con estructuración profesional.

Este contenido tiene fines exclusivamente informativos y no constituye asesoramiento jurídico ni fiscal. Las leyes fiscales cambian con frecuencia. Consulte a un abogado fiscal cualificado para su situación específica.

Nuestro equipo — abogados licenciados con membresía en el Colegio de Abogados de Rusia y acreditación en asesoría fiscal — modela carteras específicas contra las tablas de tasas actuales, la red de tratados y el marco de incentivos. Solicite su evaluación fiscal →